Ювелирное обозрение

Вопрос про сбережения. Многие традиционно стараются держать деньги на черный день в долларах. Правильна ли эта тактика или есть более надежные и интересные инструменты?

Мы постоянно ищем «новый доллар», ищем инвестиции не в долларах, так как понимаем, что зависимость от доллара – это плохо. Но, цитируя великого Аркадия Райкина, «как избежать влияния улицы, если кругом одни улицы?»

К великому сожалению, в мире сегодня альтернативы доллару нет. Самое главное: только в долларах номинировано колоссальное количество ликвидных и относительно доходных инструментов, которые использует весь мир. Можно что угодно говорить о дедолларизации, но, по моему мнению, в ближайшие 20-30 лет доллару ничего не угрожает. Он обеспечен и технологической мощью США, и экономической, и военной. Эта мощь велика и, может быть, будет расти. Нет ни одной валюты, которая могла бы конкурировать с долларом по всем параметрам, кроме средства платежа, где сильны позиции евро.

Есть ли более интересные инструменты с точки зрения инвестиций?

Сегодня инвестиции в рублях интересны. В моем сервисе для самостоятельных инвесторов есть рублевый портфель, которые обгоняет инвестиции во всех остальных валютах. Причина в том, что рубль стабилен и доходность по нему выше, рынок российский летит вверх, доходности облигаций снижаются, а цены растут.

Сегодня рублевые инвестиции довольно интересны, но это, может быть, на месяц, на три месяца или на год. Мы все помним, как умеет рубль в один момент перескочить на другой уровень – это, к сожалению, проблема. Не имею ничего против инвестиций в российский долговой рынок и в государственные бумаги. Есть много корпоратов с доходность 7-9% годовых, которые все заплатят. Проблема в том, что инвестировать в рублях на долгий срок рискованно, есть вопросы, а в долларах – можно.

Про США много разного говорят в последнее время. Есть ли там действительно повод для опасений, что будет большой кризис совсем скоро, или не стоит обращать внимание на подобного рода сообщения?

В мире накопилось очень много противоречий, накопились огромные долги, что самое важное – не только долги государств, но и частного сектора, корпораций, домохозяйств и так далее. Кризис неизбежен, и к нему нужно готовиться. Когда он будет? Никто не знает. Любой пузырь обладает той особенностью, что он может очень долго раздуваться.

И сегодняшняя ситуация уникальна, как говорится, никогда не было и вот опять.

В настоящее время деньги печатаются в огромном количестве, ликвидность поднимается, монетаристские методы используются вовсю. Не только Китаем, Европой, но и Америкой. Снижая процентные ставки, американцы фактически тоже повышают ликвидность.

Не надо забывать, что в США недавно провели тихий раунд QE (включили печатный станок – примечание редакции) на полтриллиона долларов, как говорится, на семечки, для поднятия ликвидности.

Кризис ликвидности, кризис долгов в такой ситуации, наверное, быть не может. А что может быть – возрастание безработицы, замедление экономического роста, так как нельзя использовать только монетаристские методы, так как нужны фискальные методы, налоговые и административные реформы.

Самое главное, чтобы снижалась зарегулированность мировой экономики, мировых финансов – это колоссальный бич, который сегодня будет аукаться, и завтра может спровоцировать очень серьезный кризис. Когда будет кризис – мы не знаем, но многие думают, что он начнется во второй половине следующего года. Знаете, любовь приходит нежданно, и кризисы приходят не тогда, когда их ждешь. Может быть, он будет через 8 месяцев, через год или через три – никто этого знать не может, но то, что он будет – это медицинский факт.

Скорее всего, это будет кризис монетаристских методов управления экономикой. Дело в том, что чиновники привыкли пинать банку. Они научились действовать монетаристскими методами: еще снизить ставку, еще напечатать деньги. Думают, что это будет постоянно работать, но это не так. Европейский опыт это доказывает, где ставка минус полпроцента – нужны другие методы, нужно снижение административного давления на экономику.

Важной темой среди финансистов является подготовка законопроекта о категоризации инвесторов. Как относитесь к этой инициативе ЦБ? В правильном ли направлении работает регулятор?

Регулятор работает в правильном направлении, инициатива хорошая. Но дьявол в деталях. Желание зарегулировать все и вся, чтобы было невозможно работать на рынке – этим грешат наши чиновники. Приходит человек, хочет вкладывать. Люди разные: некоторые из них могут брать на себя риски и все понимают.

Зачем их ограничивать порогом в определенную сумму? Если есть у него сумма во сколько-то миллионов рублей, то он профессиональный инвестор, а если меньше, то нет. Это не совсем верно. Необходимо серьезное обсуждение этого вопроса и подготовка альтернативных вариантов.

Возвращаясь к американскому рынку, видите ли там интересные истории для инвестиций, есть ли там точки роста?

Я полагаю, что истории роста есть. Считаю, что там очень много возможностей. Есть отрасли, которые задержались в своем росте. В качестве примера можно взять Boeing. Была неприятная ситуация, скандал, и акции очень сильно обвалились, но компания очень мощная, хорошая, огромный потенциал роста и гигантские военные и гражданские заказы. Думаю, что проблема 737 MAX скоро решится и будет очень интересная история.

Под давлением находится биотехнологический сектор, если взять опиоидный скандал и попытки американцев осудить всех и вся. Думаю, что ситуация может измениться.

Новый ряд отраслей в области медицинского оборудования и вообще медицины. Считаю, что это крайне перспективно.

Есть много точек роста, идет высокотехнологичная революция. В Америку постоянно выходят компании, связанные с этим. Точек роста много, но это все перестанет иметь значение, если начнется глобальное падение.

Какие бы советы вы дали вкладчику, который впервые в жизни решил купить ценные бумаги, ориентируясь на долгий срок? Важный момент, что он не готов сразу большую часть средств переводить на фондовый рынок, а хочет посмотреть на результат при небольшой сумме.

Начинать я бы предложил с долгового рынка – там всегда положительное математическое ожидание. И этот рынок более безопасен. Рынок государственных и корпоративных облигаций. Мне кажется, что это то, что может дисциплинировать человека, заставить его считать, думать и так далее.

На рынке акций начинать стоит с небольших сумм и понятных компаний, голубых фишек, ликвидных инструментов.

Самое главное – человек должен научиться не играть в казино, а садиться и изучать денежные потоки, дивиденды, перспективы акций, перспективы отраслей. И только после скрупулезного анализа находить интересные идеи. Не нужно пользоваться журналистскими хайпами, слухами или же историями соседа. Нужно жить своим умом и анализировать компании.

Любой новый инвестор хочет сегодня и сейчас быстро заработать, но так не бывает. Главный совет: подготовиться к серьезной и монотонной работе. Не нужно пытаться заработать за 5 минут состояние. Вероятность потери денег при таком подходе составляет 99,9%.

Тема криптовалют уже не является такой модной, как была раньше, но все-таки. Стоит ли ставить деньги на рост этого рынка?

Криптовалюты – это побочный ребенок технологии блокчейн. Возник он не как средство накопления, а как средство расчета. Это эффективный и удобный, а также неподконтрольный всем регуляторам инструмент расчета. Когда его пытаются использовать как инструмент накопления, то это попытка микроскопом забивать гвозди. Теоретически можно так делать, но с практической точки зрения – странно.

Нельзя использовать в качестве накопления то, что не дает денежного потока. Облигации дают положительный денежный поток. Акции дают дивидендный положительный поток. Даже ETF на основе всего этого дают положительный денежный поток.

А на криптовалюты нельзя смотреть с точки зрения вложения денег, так как это спекуляция. Может повезти, а может и не повезти. Это спекуляция, которая не основана ни на чем, кроме слухов, сплетен и рассуждений каких-то идиотов-гуру. Никто не знает, как будет развиваться этот рынок. С таким же успехом можно поставить на скачки.

Возможно ли разбогатеть за счет инвестирования или трейдинга, начиная с небольших сумм, или это все-таки небольшая прибавка к накоплениям, то есть не нужно переоценивать возможности финансовых инструментов?

Я уже говорил, что многие новички хотят быстро сорвать большой куш. Те, кто занимается трейдингом, хотят иметь положительный результат каждый день, но это очень тяжелый методичный труд.

Трейдинг – работа неблагодарная, зависящая от десятков факторов, которые с трудом даются пониманию. Я бы не переоценивал возможности финансовых инструментов, а рассматривал в качестве долгосрочных сбережений, когда ты не зависишь от сиюминутной волатильности.

Какие шаги предпринимаете, чтобы сформировать достойную пенсию?

У нас для этого есть много инструментов, но самое главное – это методичность, спокойствие и мозги. Пенсию формировать очень просто – это когда мы откладываем большую или небольшую сумму с определенной и понятной периодичностью. Можно покупать акции хороших корпораций или индексные фонды. Можно покупать фонды облигаций или различные облигации.

Главное – стремиться ориентироваться на очень долгий срок. Я совместно с швейцарским банком создал инвестиционные сертификаты. Швейцарский банк и биржа обеспечивают мне инфраструктурное качество продуктов, а понятные облигации обеспечивают мне доходность. На российском рынке таких инструментов обращается очень много.

Не упустите возможность пообщаться с представителями финансового рынка. На мероприятии ожидается выступление руководителя Санкт-Петербургской биржи, аналитика «Открытие Брокер» и других интересных спикеров.

19.00 – 19.30 – сбор гостей
19.30 – 19.32 – несколько слов от главного редактора Fomag.ru Ивана Шлыгина
19.32 – 19.40 – приветственное слово от генерального директора Санкт-Петербургской биржи Евгения Сердюкова
19.40 – 20.10 – выступление аналитика «Открытие Брокер»
20.10 – 20.40 – руководитель аналитического центра Санкт-Петербургской биржи Павел Пахомов расскажет про тренды на американском рынке акций
20.40 – 21.10 – награждение победителя конкурса. В награждении будут участвовать Анатолий Григорьевич Гавриленко и Иван Шлыгин
21.10 – 22.10 – свободное общение

Приходите, будет интересно!

Зарегистрироваться можно по ссылке

Хорошая новость – есть еще немного времени, чтобы принять окончательное решение.

У нас уже есть порядка 60 прогнозов. Кто окажется прав – покажет время. Сейчас акции Amazon торгуются в диапазоне $1754,6 – 1759, но до 29 ноября все еще может много раз измениться.

Что нужно сделать для участия в конкурсе

1. Подписаться на страницу Financial One Magazine в Facebook и на страницу «Открытие Брокер» тоже в Facebook.

2. Поделиться постом с розыгрышем в FB в любых соцсетях с хештегом #угадайкаfo. За активность в продвижении конкурса наградим отдельно.

3. Строго с 5 ноября по 15 ноября 22 ноября (прогнозы можно редактировать, включая это число) написать один раз в комментариях под постом с розыгрышем в FB (под этим постом и нигде больше – примечание редакции) свой прогноз цены на акцию Amazon на момент закрытия торгов (29 ноября). (Аккаунт должен быть «живой», то есть не создан специально для участия во всевозможных конкурсах).

Акции Amazon (AMZN) торгуются не только в США на бирже Nasdaq, но и на Санкт-Петербургская биржа в России.

Кто окажется точнее, тот и забирает приз. Если угадают несколько человек, то будем смотреть, кто дал прогноз раньше. Если и это не поможет выявить единственного победителя, то будет второй этап конкурса в декабре.

Кто может участвовать? Все желающие. Если победит несовершеннолетний, то вручим приз при присутствии родителей.

Сроки проведения с 5 по 29 ноября. Но дать свой прогноз цены акций Amazon можно будет только с 5 по 15 ноября 22 ноября. После 29 ноября, в декабре объявим и наградим победителя или примем решение о дополнительном этапе конкурса, если потребуется.

Главный приз от генерального спонсора в лице «Открытие Брокер» – iPhone 11 Pro Max с дисплеем 6,5 дюйма и объемом памяти 256 ГБ, цвет – серый космос.

Остальные участники конкурса будут получать двойной кэшбек при совершении операций с иностранными ценными бумагами в «Открытие Брокер».

Правительство России долгое время подходило к вопросу отказа от доллара США и реорганизации финансовой политики в стране. Многие жители до сих пор считают выдвинутый проект глупым решением и не понимают его целесообразности. Граждане боятся потерять свои сбережения и не представляют того, как дальше будут развиваться события.
Как утверждают авторитетные источники, пока руководство не планирует полностью запрещать проведение расчетов в долларах. Считается, что проект направлен на то, чтобы увеличить оборот государственной валюты, стабилизировать ее курс, а также облегчить контроль со стороны государства и провести либерализацию ценообразования.
Насколько отказ от доллара в России в 2019 году повлияет на экономическую ситуацию, попытаемся прояснить в этой статье.

Суть законопроекта

В ближайшее время правительство страны может принять законопроект, как сообщают авторитетные источники.
Они утверждают, что пока не собираются полностью прекращать проведение расчетов в долларах. Также не собираются вводить каких-либо мер для запрещения или ограничения подобных транзакций.
Из основных целей государственного проекта следует выделить:

• создание удобных условий для ведения бизнеса на территории страны для того, чтобы минимизировать потери, которые могут возникнуть при расчетах в других валютах;
• создание условий для свободного рынка и упрощение процесса ценообразования;
• облегчение контроля над финансовой сферой государства.

Считается, что проект по отмене доллара в России начал обсуждаться советом еще год назад. Это решение было вызвано в тот момент, когда Дональд Трамп, президент США, принял в своей стране закон о введении санкций для борьбы с его политическими противниками на мировой арене.
Сейчас проект все еще находится на стадии разработки, детализируется и проходит активное обсуждение среди политических деятелей. Уже в скором времени будет утвержден план дедолларизации экономики России, который будет представлен премьер-министром страны для В.В. Путина.

Принятие закона в 2019 году

Конечно, правительство может запретить использование иностранной валюты на территории своей страны. Но это может вызвать большие волнения среди населения. Есть вероятность образования подпольного рынка, на котором будет проводиться торговля долларами. На данный момент доллар считается самым стабильным средством для хранения сбережений. Также уехать заграницу, не имея при себе валюты, будет весьма проблемным.

Могут возникнуть трудности и при ведении внешней торговли с другими странами. К примеру, на международном рынке должны признать рубль, а также наладить законную покупку и продажу товаров за эти деньги. Доллар является незаменимым средством расчетов во всех странах.

Для того, чтобы закон был принят, правительство начало свою подготовку еще несколько лет назад:

1. Еще в ноябре 2009 года было выдвинуто решение о том, чтобы предпринять меры против кризиса. Для этого было предложено проводить расчеты в национальной валюте.
2. В марте 2014 году Россия решила перейти на использование локальных валют при оплате энергетических услуг в сотрудничестве со странами СНГ.
3. В октябре 2014 году выдвинута мысль о том, что использование доллара делает более простой манипуляцию экономической ситуации в России со стороны США.
4. В январе 2015-го предложили снизить цену на покупку доллара в стране, чтобы стабилизировать ситуацию.
5. В декабре 2015 года премьер-министр России сказал о том, что был запущен проект, направленный на проведение обменных транзакций без участия доллара при этом. Были приглашены все желающие поучаствовать в этом эксперименте.
6. В августе 2017-го был выбран курс на то, чтобы максимально отдалиться от использования доллара. Этот процесс будет долгим и болезненным, но он необходим для поднятия экономики страны.
7. В июне 2018 года принято решение проведения денежных транзакций с другими странами в национальных валютах. В банках все активы должны храниться в рублях.
8. В августе 2018-го существенно уменьшились вложения страны в доллар. Теперь гораздо более стабильным вариантом является государственная валюта.

Чем грозит и к чему приведет отказ от доллара в России?

Считается, что отказ от доллара может существенно подкосить экономику всей страны. В особенности это изменение повлияет на торговлю нефтью, что является главным ресурсом для экспорта и получения прибыли.
Как говорил один из экспертов, экономике страны придется заплатить огромную цену за отказ от общепринятой и официальной мировой валюты – доллара.
Технически, это решение не является невозможным. Во всем мире и дальше будет продолжаться работа с валютой. Отказ от доллара может просто вытолкнуть участников рынка с мировой арены или существенно уменьшить прибыль.
Нефть – это главный продукт России для экспорта. От того, на каком уровне находится стоимость на нефть, зависит и стоимость природного газа в процессе мировой торговли. Россия признает, что санкции со стороны США стали значительным ударом по добыче ценных ресурсов.

Из-за введения все новых ограничений со стороны США, курс рубля стремительно меняется, поэтому национальная валюта отличается нестабильностью. Это может стать ударом по экономике страны и существенно усугубить уже сложившуюся ситуацию.

США и другие страны

Решение России отказаться от доллара может запустить катастрофу в США и вызвать цепную реакцию, оказав существенное влияние на экономическую ситуацию в США.
Многие страны решили последовать примеру России и тоже перейти на расчеты в национальной валюте. Это станет серьезным ударом по лидерским позициям США на мировом рынке. Особенно это станет заметным при отказе таких стран как Китай и Япония, которые имеют существенное влияние во всем мире.

В.В. Путин о запрете

Недавно, Путин лично высказался об отказе от доллара в 2018-2019 годах на всю страну, но уточнил что запрет будет в первую очередь касаться юридических лиц и компаний, которые имеют большие обороты в USD.Глава страны полностью согласен с проведением реформы. Он планирует ознаменовать свой новый президентский срок принятием решения об отказе оборота доллара в стране. Также Путин считает, что отказ от валюты поможет стать России более самостоятельной в экономическом плане.
В первую очередь внимание нацелено на продажу нефти. Продумывается план по проведению расчетов в национальной валюте. Также особое внимание уделяется золотым вложениям.

Последствия запрета хождения доллара

Запрет доллара – глобальный процесс преобразования экономики, который точно не пройдет бесследно:

• укрепление национальной валюты на рынке;
• уменьшение зависимости от других стран;
• блокировка сбережений граждан, что затруднит вывод средств;
• есть вероятность того, что рубль не примут в качестве валюты для проведения расчетов на рынке;
• угроза возникновения черного рынка торговли долларом;
• хранение и оборот иностранной валюты будет возможен только уполномоченными органами;
• нелегальное использование иностранных денег будет наказуемо.

В целом, такая политика является верной для поддержания суверенитета, но вызовет некоторые трудности в международной политике.

Как спасти сбережения?

Сейчас многие специалисты рекомендуют переводить все свои сбережения в долларах в мультивалюты. Таким образом, создается возможность свободно проводить любые денежные транзакции в удобной стабильной валюте. При введении ограничений клиент сможет в любой момент оперировать своими средствами. Для этого достаточно просто выбрать альтернативную валюту для инвестирования и хранения в долгосрочную перспективу.
Специалисты рекомендую обратить внимание на другие интересные валюты:

• Фунт стерлингов
• Евро
• Юань
• Криптовалюты такие как Биткоин и Эфириум

Власти не планируют замораживать счета и проведение расчетов в долларах в российских банках для физических лиц. Тем не менее вероятность такого развития сохраняется и создает определенные риски для тех, кто хранит свои сбережения. При самом лучшем раскладе их могут заморозить на неопределенный срок. Но, скорее всего, восстановить средства будет практически невозможно.
Вопрос отказа от доллара в России вызвал большой резонанс среди жителей страны. Есть множество мнений «за» и «против» данного решения. Это довольно рискованный шаг, требующий особого внимания со стороны правительства и составления тщательного плана, чтобы не оказаться «за бортом» мировой экономики.

Правительство подготовило план по дедолларизации российской экономики. Пока подробностей известно мало. Что, впрочем, не помешало ему обрасти паническими слухами. Запретят ли доллар в стране и надо ли срочно бежать в обменник? Объясняем подробно.

ЧТО ТАКОЕ ДЕДОЛЛАРИЗАЦИЯ?

Это процесс постепенного отказа от использования доллара в качестве валюты международных расчётов и резервной валюты. Сейчас в долларах хранится 45% всего золотовалютного запаса России . Бизнесмены, которые продают товары за рубеж, тоже рассчитываются преимущественно в долларах. Почти все контракты на нефть и газ заключены в американской валюте. Внешние кредиты и инвестиции Россия получает опять же не в рублях. Именно эту ситуацию и хотят поменять в Минфине , сделав ставку на национальную валюту.

ЗАЧЕМ НАМ ЭТО НУЖНО?

Строго говоря, это нужно не только нам. Снижение зависимости от доллара – это то, к чему стремится любое государство со своей национальной валютой. Чем больше доля расчётов в рублях у бизнеса, государства и граждан, тем стабильнее экономика. Так ей значительно проще переживать любые финансовые шторма на мировых рынках. Если вспомнить 90-е, то тогда почти все для всех расчетов и сбережений использовались доллары. И когда в 98-м он вдруг стал сильно расти, правительству было очень трудно бороться с инфляцией. Кстати, именно тогда все впервые заговорили о дедолларизации экономики. Но серьезных шагов никто не предпринимал.

Сейчас тема отказа от доллара переживает ренессанс в связи с возможным расширением санкций. Американцы грозят заблокировать долларовые счета российских госбанков, а также не давать нам деньги в долг. И хоть вероятность таких жестких мер мизерна, власти все- равно решили перестраховаться.

МОЖНО ЛИ ПОЛНОСТЬЮ ОТКАЗАТЬСЯ ОТ ДОЛЛАРА?

Увы, полный отказ и обособленность – это утопия. Мы живем в глобальном мире. Мы можем придумать свои правила расчетов внутри страны, но влиять на другие государства – не в наших силах. Доллар значительно удобнее многим зарубежным партнерам. Поэтому некоторые соглашения, очевидно, не удастся перевести в рубли вовсе. Например, переговоры о том, чтобы рассчитываться за нефть с Турцией и Китаем в национальных валютах, идут не первый год. Но как понять, сколько платить за кубометр газа или баррель нефти, если лира или юань могут упасть на 10% за несколько дней? Доллар хорош своей стабильностью. Поэтому замену ему искать не просто.

Второй момент – зарубежный кредиты. И государству, и крупным российским корпорациям время от времени нужно занимать где-то деньги. Внутренний рынок слишком маленький и не сможет удовлетворить их аппетиты. А на внешнем – все займы в долларах. В тех же долларах продают и современное оборудование, которое необходимо нашим компаниям. И которое мы пока тоже вынуждены закупать за границей.

Я ХРАНЮ ЧАСТЬ ДЕНЕГ В ДОЛЛАРАХ. ЧТО С НИМИ ДЕЛАТЬ?

Ничего делать не нужно. Причин для паники никаких нет. Глава Минфина Антон Силуанов заверил, что правительство не собирается ограничивать хождение доллара. Россияне по-прежнему смогут менять, открывать счета и хранить сбережения в любой мировой валюте.

Кроме того, государство не планирует принудительно переводить долларовые вклады в рублевые. Этот слух возник вообще по другому поводу – на фоне американских санкций против российских госбанков. Председатель правления ВТБ Андрей Костин еще в мае заверял, что банки готовы к самым жестким сценариям:

– Если наступит такой кризисный вариант, то у нас есть план, как защитить вкладчиков. Он проработан детально с Центробанком , с правительством. Что касается клиентов банка, для них, в общем, больших рисков нет. При любом развитии ситуации они получат свои деньги назад, – пообещал он. – Во-первых, у банка сегодня существуют очень большие резервы по наличным долларам, мы их специально подготовили. И, конечно, есть схемы, при которых наши клиенты смогут перейти в другие банки, если возникает необходимость. Рубли могут получать здесь, доллары могут получать в других банках.

А ЧТО БУДЕТ С КУРСОМ РУБЛЯ ПРИ ОТКАЗЕ ОТ ДОЛЛАРА?

Теоретически, во время отказа от доллара на рубль будет повышенный спрос. А значит, наша валюта должна укрепляться. Однако процесс будет происходить постепенно, и эффекта мы можем не заметить вовсе.

Эксперты призывают вообще поменьше обращать внимания на курс «американца»

– Жизнь изменилась. На полках супермаркетов чуть ли 95% товаров – российские. Большинство иномарок сделано тоже в России и хотя бы наполовину – из отечественных комплектующих. Привычки бежать с зарплатой в обменник нет уже лет 15, да и нет их уже почти – закрылись, нет спроса. А привычка считать курс главным индикатором состояния экономики осталась, – говорит экономист Максим Кваша . – Причем, как следует из соцопросов, осталась в большей степени у тех, у кого ни долларовых доходов, ни валютных сбережений, у тех, кому вообще не до валюты – даже «на еду хватает» с трудом. Про курс – пора перестать тревожиться. Он сам по себе, а мы как-нибудь сами по себе. С рублем.